Sig. Ernesto
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Sono stato un pochetto "incasinato" ... ma torno a seguirvi ehhh
Oggi ho aperto anche questo piccolo gruppo ... Volatility & VIX
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Ecco...e fammi sapere, mettiti (o metti) sotto..
Aggiornamento delle strategia TSA.2 " grandmother style "
Uno dei motivi per i quali è conveniente spendere (caso nonna stile) il 35% acquistando volatilità a medio termine invece di andare short tramite ETN IPATH(o similari) è, oltre alla disastrosa (in)efficienza degli ETF inversi, alla pericolosità della leva(e al costo) del future, etc..etc..etc.la capacità di generare rendimento nei rimbalzi (che massacrano il naked short). La volatilità nei camb repentini di segno diverso "tiene". Insomma, se scoprono la pillola della ricchezza si perde meno long di vola che short sul mercato (o così parrebbe fino ad oggi, ma mai dire mai).
La volatilità della strategia è molto, molto più bassa di un long-short puro. Anche ipotizzando di non investire in bond(o strumenti in genere) rischiosi il 65% della parte liquida libero nella fase "non long DAXX.MI", ma fissando un rendimento annuo al 2%, senza pct, senza conti remunerati, senza nessun tipo di trattativa, il sistema ha "difeso" il sistemista. Volatilità in questo anno mai sopra il 19% e in qualsiasi punto dell'anno si fosse entrati, ovvero, ipotizzando di aver beccato il momento peggiore per entrare(quindi sui massimi della strategia), il DD non ha superato il 13% (e con size investita variabile).
Vabbè, spero di essermi un minimo spiegato, sono solo spunti per mettere in piedi un panierino di strumenti con un minimo di raziocinio personale.
Buona giornata