MoneyFarm portafogli in ETF Vol. 9

[wolfbalck]

...l'LS20/40/60/80 sono definiti ETF a gestione attiva... vedi definizione che ne da Vanguard sul suo sito:

Obiettivi e politica d’investimento

Il Fondo mira a fornire una combinazione di apprezzamento del capitale nel lungo termine e un livello moderato di reddito investendo in titoli azionari e a reddito fisso, principalmente attraverso l’investimento in altri schemi di investimento collettivo.
Il Fondo persegue una strategia d’investimento a gestione attiva, in base alla quale il Gestore degli investimenti è libero di scegliere la composizione del portafoglio del Fondo e non è gestito in riferimento a un benchmark. Tuttavia il Gestore degli investimenti gestisce il Fondo tramite allocazioni predeterminate delle attività a titoli azionari e a reddito fisso utilizzando una combinazione di schemi di investimenti collettivi sottostanti.
Il Fondo cercherà di raggiungere il suo obiettivo di investimento acquisendo esposizione a un portafoglio diversificato composto approssimativamente per il 60% dal valore di titoli azionari e per il 40% dal valore di titoli a reddito fisso che, in base ai requisiti della Banca Centrale, sarà ottenuto prevalentemente tramite investimento diretto in titoli Exchange Traded Fund a gestione passiva (”ETF”) o altri schemi di investimenti collettivi che replicano un indice (collettivamente ”Fondi Target”). L’allocazione delle attività del portafoglio può essere ricostituita e ribilanciata di volta in volta a discrezione del Gestore degli investimenti. I Fondi Target in cui il Fondo investe saranno OICVM e potranno includere altri comparti di Vanguard Funds plc.
È previsto che le esposizioni indirette del Fondo attraverso l’investimento nei Fondi Target saranno rivolte a: (1) azioni di società provenienti da mercati sviluppati ed emergenti e (2) titoli a reddito fisso, come obbligazioni, denominati in molteplici valute, di emittenti dei mercati sviluppati ed emergenti (ad esempio, obbligazioni globali investment grade, compresi titoli del Tesoro, titoli di Stato, societari e a reddito fisso). L’esposizione del Fondo ai Fondi Target non intende riflettere alcun privilegio geografico o settoriale. Il Fondo cercherà di coprire indirettamente l’esposizione in valuta non EUR nell’ambito dell’allocazione a reddito fisso del portafoglio del Fondo all’EUR, investendo in classi di azioni coperte in EUR dei Fondi Target.
Il Fondo può ricorrere a derivati al fine di ridurre il rischio o i costi e/o generare reddito o crescita accessori. Il ricorso a derivati potrebbe far aumentare o ridurre l’esposizione ad attività sottostanti e determinare fluttuazioni più ampie del valore patrimoniale netto del Fondo. Un derivato è un contratto finanziario il cui valore sia basato sul valore di un’attività finanziaria (quale un’azione, un’obbligazione o una valuta) o di un indice di mercato.

..Quindi LS Vanguard decide il mix di ETF Vanguard a replicazione passiva ,e "varia" la composizione di sottostanti all'interno del suo LS, come fa MF con altrettanti etf a replica passiva di case diverse.

Il problema è che lui continua dicendo :

MF non sceglie i singoli sottostanti, li prende già confezionati.


Hai capito dove voglio arrivare e cosa crede l’utente di prima ?

 

[inv.estor83]

...l'LS20/40/60/80 sono definiti ETF a gestione attiva... vedi definizione che ne da Vanguard sul suo sito:

Obiettivi e politica d’investimento

Il Fondo mira a fornire una combinazione di apprezzamento del capitale nel lungo termine e un livello moderato di reddito investendo in titoli azionari e a reddito fisso, principalmente attraverso l’investimento in altri schemi di investimento collettivo.
Il Fondo persegue una strategia d’investimento a gestione attiva, in base alla quale il Gestore degli investimenti è libero di scegliere la composizione del portafoglio del Fondo e non è gestito in riferimento a un benchmark. Tuttavia il Gestore degli investimenti gestisce il Fondo tramite allocazioni predeterminate delle attività a titoli azionari e a reddito fisso utilizzando una combinazione di schemi di investimenti collettivi sottostanti.
Il Fondo cercherà di raggiungere il suo obiettivo di investimento acquisendo esposizione a un portafoglio diversificato composto approssimativamente per il 60% dal valore di titoli azionari e per il 40% dal valore di titoli a reddito fisso che, in base ai requisiti della Banca Centrale, sarà ottenuto prevalentemente tramite investimento diretto in titoli Exchange Traded Fund a gestione passiva (”ETF”) o altri schemi di investimenti collettivi che replicano un indice (collettivamente ”Fondi Target”). L’allocazione delle attività del portafoglio può essere ricostituita e ribilanciata di volta in volta a discrezione del Gestore degli investimenti. I Fondi Target in cui il Fondo investe saranno OICVM e potranno includere altri comparti di Vanguard Funds plc.
È previsto che le esposizioni indirette del Fondo attraverso l’investimento nei Fondi Target saranno rivolte a: (1) azioni di società provenienti da mercati sviluppati ed emergenti e (2) titoli a reddito fisso, come obbligazioni, denominati in molteplici valute, di emittenti dei mercati sviluppati ed emergenti (ad esempio, obbligazioni globali investment grade, compresi titoli del Tesoro, titoli di Stato, societari e a reddito fisso). L’esposizione del Fondo ai Fondi Target non intende riflettere alcun privilegio geografico o settoriale. Il Fondo cercherà di coprire indirettamente l’esposizione in valuta non EUR nell’ambito dell’allocazione a reddito fisso del portafoglio del Fondo all’EUR, investendo in classi di azioni coperte in EUR dei Fondi Target.
Il Fondo può ricorrere a derivati al fine di ridurre il rischio o i costi e/o generare reddito o crescita accessori. Il ricorso a derivati potrebbe far aumentare o ridurre l’esposizione ad attività sottostanti e determinare fluttuazioni più ampie del valore patrimoniale netto del Fondo. Un derivato è un contratto finanziario il cui valore sia basato sul valore di un’attività finanziaria (quale un’azione, un’obbligazione o una valuta) o di un indice di mercato.

..Quindi LS Vanguard decide il mix di ETF Vanguard a replicazione passiva ,e "varia" la composizione di sottostanti all'interno del suo LS, come fa MF con altrettanti etf a replica passiva di case diverse.

Quoto

 

[money4nothing]

Alcuni giorni fa ho messo le coordinate IBAN del mio CC su moneyfarm ma solo per preparare il tutto, oggi mi arriva dalla mia banca la richiesta di mandato SEPA Direct Debit, e' normale?

Mica voglio fare addebiti ricorrenti o altro, quando posso faccio il bonifico verso MF ma non mi aspettavo una richiesta di mandato SEPA

 

[un_passante]

È normale, non prenderanno soldi in automatico.

 

[pasromano]

Alcuni giorni fa ho messo le coordinate IBAN del mio CC su moneyfarm ma solo per preparare il tutto, oggi mi arriva dalla mia banca la richiesta di mandato SEPA Direct Debit, e' normale?

Mica voglio fare addebiti ricorrenti o altro, quando posso faccio il bonifico verso MF ma non mi aspettavo una richiesta di mandato SEPA

Si. Ci sono passato. Comunque se non hai intenzione di fare prelievi automatici puoi revocare il mandato, io cosi ho fatto . È un processo non corretto, perché non si chiede di attivare un mandato sepa, loro dicono che lo fanno per certificare l'iban.

 

[Emadori]

Il problema è che lui continua dicendo :

MF non sceglie i singoli sottostanti, li prende già confezionati.


Hai capito dove voglio arrivare e cosa crede l’utente di prima ?

... chiaro!

 

[money4nothing]

È normale, non prenderanno soldi in automatico.

ok grazie

 

[money4nothing]

Si. Ci sono passato. Comunque se non hai intenzione di fare prelievi automatici puoi revocare il mandato, io cosi ho fatto . È un processo non corretto, perché non si chiede di attivare un mandato sepa, loro dicono che lo fanno per certificare l'iban.

Vabbe' se vogliono certificare che certifichino, grazie per la risposta

 

[ortis]

Vabbe' se vogliono certificare che certifichino, grazie per la risposta

Poi nessuno ti vieta, domani (o tra una settimana o un mese) di andare sulla tua banca on-line e bloccare quel mandato SEPA (su Fineco basta andare su "Utenze" e poi procedere alla disattivazione/blocco)
Se proprio vuoi stare tranquillo.
Io l'ho bloccato anni fa e non ho avuto nessun problema.

 

[money4nothing]

Poi nessuno ti vieta, domani (o tra una settimana o un mese) di andare sulla tua banca on-line e bloccare quel mandato SEPA (su Fineco basta andare su "Utenze" e poi procedere alla disattivazione/blocco)
Se proprio vuoi stare tranquillo.
Io l'ho bloccato anni fa e non ho avuto nessun problema.

Si infatti io ho IWBank ma i mandati si possono bloccare pure qui dal sito, per adesso lascio stare almeno sino al primo bonifico che faccio, ammetto che questa cosa non l'ho gradita molto ma sicuramente sono io che non ho letto nei loro documenti che procedevano cosi'

 

[solidum90]

Ciao a tutti,
avrei una domanda in merito al raggiungimento dei target sui costi di gestione.
Se è scritto nelle FAQ non l'ho trovato..
Oggi ho un portafoglio con un versato di 5k e ho costi di gestione dell'1%.
Da gennaio verso altri 10k in altri portafogli e mettiamo ad aprile altri 5k.
A questo punto avrei versato 20k, mi vengono quindi applicati costi di gestione dello 0,75%, corretto?
Ogni quanto questi costi vengono trattenuti? Se su base annuale nel mio caso farebbero pagare l'1% fino ad aprile e da aprile a dicembre lo 0,75 sul totale?


Grazie mille!

 

[money4nothing]

Ciao a tutti,
avrei una domanda in merito al raggiungimento dei target sui costi di gestione.
Se è scritto nelle FAQ non l'ho trovato..
Oggi ho un portafoglio con un versato di 5k e ho costi di gestione dell'1%.
Da gennaio verso altri 10k in altri portafogli e mettiamo ad aprile altri 5k.
A questo punto avrei versato 20k, mi vengono quindi applicati costi di gestione dello 0,75%, corretto?
Ogni quanto questi costi vengono trattenuti? Se su base annuale nel mio caso farebbero pagare l'1% fino ad aprile e da aprile a dicembre lo 0,75 sul totale?


Grazie mille!

Ciao nelle loro faq (a sinistra clicca su Costi) e' scritto bene ed e' come dici tu

La commissione Moneyfarm è calcolata sul singolo portafoglio o sull’intera posizione?
L’applicazione della fascia commissionale Moneyfarm si basa sul totale investito. Ad esempio, se hai investito 15.000 euro in un portafoglio e 5.000 euro in un altro, la classe commissionale applicata è quella dello 0,75% (valida per investimenti da 20.000 a 200.000 euro).

 

[Ludovico Massa]

Ciao a tutti,
avrei una domanda in merito al raggiungimento dei target sui costi di gestione.
Se è scritto nelle FAQ non l'ho trovato..
Oggi ho un portafoglio con un versato di 5k e ho costi di gestione dell'1%.
Da gennaio verso altri 10k in altri portafogli e mettiamo ad aprile altri 5k.
A questo punto avrei versato 20k, mi vengono quindi applicati costi di gestione dello 0,75%, corretto?
Ogni quanto questi costi vengono trattenuti? Se su base annuale nel mio caso farebbero pagare l'1% fino ad aprile e da aprile a dicembre lo 0,75 sul totale?


Grazie mille!

Ciao nelle loro faq (a sinistra clicca su Costi) e' scritto bene ed e' come dici tu

E due righe dopo, sempre sulle faq:

La commissione è addebitata a cadenza mensile. Il suo valore è pari alla media del controvalore giornaliero del portafoglio, moltiplicata per il costo del servizio giornaliero. Il controvalore giornaliero del portafoglio è dato dalla somma del controvalore degli ETF e la liquidità compresa nel portafoglio. La liquidità depositata, in attesa di essere aggiunta a un portafoglio non concorre al calcolo delle commissioni. Le commissioni includono l’intero costo del servizio.

 

[Parnas]

Oggi ho un portafoglio con un versato di 5k e ho costi di gestione dell'1%.
Da gennaio verso altri 10k in altri portafogli e mettiamo ad aprile altri 5k.
A questo punto avrei versato 20k, mi vengono quindi applicati costi di gestione dello 0,75%, corretto?

Giusto per essere chiari, non paghi lo 0,75% ma 0,75%+IVA = 0,915%.
Loro sul sito mettono i costi senza IVA, ma dal punto di vista del cliente mi pare più corretto ragionare con i costi IVATI, che sono quelli che ti vengono effettivamente addebitati.

 

[un_passante]

riguardo invece

Qualora, per effetto del mercato, il controvalore scendesse sotto la soglia dello scatto commissionale, sosterrei un costo percentuale maggiore?

Ai fini dell’applicazione della classe commissionale conta il massimo tra il totale investito nei portafogli e il controvalore (a prescindere dal numero dei portafogli utilizzati). Ad esempio, su un portafoglio con 20.000 euro di investimento viene applicata la classe commissionale dello 0,75% (valida per investimenti da 20.000 a 200.000 euro) anche qualora il controvalore dovesse scendere al di sotto del valore investito; su un portafoglio nel quale sono stati investiti meno di 20.000 euro, sarà applicata la classe commissionale dell’1% ma qualora il controvalore superasse i 20.000 euro automaticamente si adeguerebbe allo 0.75% .

Qualora si avesse investito meno di 20k dice che se si supera i 20k allora si adegua allo 0.75%, ma resta poi sempre oppure appena scende scatta di nuovo l'1%?

 

[Ludovico Massa]

Giusto per essere chiari, non paghi lo 0,75% ma 0,75%+IVA = 0,915%.
Loro sul sito mettono i costi senza IVA, ma dal punto di vista del cliente mi pare più corretto ragionare con i costi IVATI, che sono quelli che ti vengono effettivamente addebitati.

Sinceramente credo che di MF si possa dire tutto ma non che non sia trasparente e user friendly.
Sulle faq c'e' praticamente tutto:
La commissione annuale per un capitale investito da 5.000€ a 19.999€ è pari all’1,0%, da 20.000€ a 199.999€ è lo 0,75%, da 200.000€ a 499.999€ è lo 0,5%, e da 500.000€ è pari allo 0,4%. La commissione non comprende l’IVA pari al 22% della fattura mensile.

E anche qui alla presentazione a me sembra estremamente chiaro:
Quanto costa investire con Moneyfarm

 

[TSHELBY]

riguardo invece


Qualora si avesse investito meno di 20k dice che se si supera i 20k allora si adegua allo 0.75%, ma resta poi sempre oppure appena scende scatta di nuovo l'1%?

No, nel caso il controvalore scendesse sotto i 20k viene preso in considerazione quanto versato. Te lo dico per certo perché ho posto lo stesso quesito con i"l mio" consulente.

 

[inv.estor83]

L'investitore consapevole non legge mai, né le condizioni contrattuali del gestore, né tantomeno le semplici faq, ma si rivolge all'oracolo del FOL

 

[Parnas]

Sinceramente credo che di MF si possa dire tutto ma non che non sia trasparente e user friendly.

Ci mancherebbe, non era un appunto a MF; però qui tra noi "clienti" mi sembra più sensato dire che paghiamo 0,92% di commissione, che è quanto ci viene effettivamente addebitato. Se l'IVA la pago perchè non devo conteggiarla ?

 

[Parnas]

Qualora si avesse investito meno di 20k dice che se si supera i 20k allora si adegua allo 0.75%, ma resta poi sempre oppure appena scende scatta di nuovo l'1%?

Viene preso il valore massimo tra il versato e il controvalore attuale.
Se hai versato 19K e il controvalore è 20,5K allora paghi 0,75%+IVA; se il controvalore scende a 19,5K allora torni a pagare 1%+IVA.
Se invece hai versato 20K allora pagherai sempre 0,75%+IVA.