Alcune domande su DIRECTA (vol. V)

[Lucas8]

@genio
mi auguro che prima o poi comincieranno a fare multe in % al reddito o al fatturato come succede in Svizzera
vedi se ad una qualsiasi societa' fanno una bella multa dello 0,01% del bilancio o dello 0,1% del saldo attivo come gli fai male.
Non mi riferisco a questo caso specifico ma alle società multi milionarie tutte

 

[cristina.digiore]

Buongiorno
è una piattaforma web, può utilizzarla anche con sistema operativo Linux

se vuole provarla scriva a directa@directa.it comunicando il suo codice utente, cosi le mandiamo le istruzioni

 

[money4nothing]

Buongiorno
è una piattaforma web, può utilizzarla anche con sistema operativo Linux

se vuole provarla scriva a directa@directa.it comunicando il suo codice utente, cosi le mandiamo le istruzioni

Posso scrivere pure io? Se si devo specificare che sono sul fol?

 

[Protervio]

Posso scrivere pure io? Se si devo specificare che sono sul fol?

Devi specificare che sei anche un bell'uomo come il Genio altrimenti non te lo attivano

 

[money4nothing]

Devi specificare che sei anche un bell'uomo come il Genio altrimenti non te lo attivano

La mia mamma dice che sono bellissimo, conta?

 

[jackls]

@genio
mi auguro che prima o poi comincieranno a fare multe in % al reddito o al fatturato come succede in Svizzera
vedi se ad una qualsiasi societa' fanno una bella multa dello 0,01% del bilancio o dello 0,1% del saldo attivo come gli fai male.
Non mi riferisco a questo caso specifico ma alle società multi milionarie tutte

Beh, e' come le multe dell'agcom, gli importi sono briciole rispetto agli utili delle societa' multate.

Sul caso specifico di Directa non riesco a capire in dettaglio le motivazioni della sanzione, sono scritte in modo troppo tecnico. Banca d'Italia parla, in modo un po' preoccupante, di "violazioni di obblighi in materia di deposito e subdeposito dei beni dei clienti", e poi mette come riferimento una sfilza di articoli di leggi e circolari.

 

[Lucas8]

Concordo che le multe impartite dall'agcom sono briciole rispetto ai fatturati di quelle aziende. Come dicevo ci vorrebbe una multa in % al fatturato
Se fai 100€ di multa chi guadagna 1500€ al mese sono quasi il 10% della sua rendita
Invece alle grandi aziende gli fanno il solletico multe da 30000€ o 50000€

 

[orsomorso]

Qualcuno sa per quale motivo 6 mesi fa Directa e' stata sanzionata dalla Banca d'Italia?

il pdf della BdI dice:

Banca d’Italia ha accertato, nei confronti di Directa SIM Spa, a esito di un’ispezione condotta dall’8 marzo al 28 maggio 2021, le irregolarità di seguito indicate:
- violazioni di obblighi in materia di deposito e subdeposito dei beni dei clienti e di politiche e prassi di remunerazione e incentivazione (art. 6, co. 1, lett. b, d.lgs. 58/98;Parte 2, Tit. IV (art. 17), Parte 3, Tit. I (art. 20), Tit. II (artt. 27 e 29), Regolamento della Banca d’Italia del 5.12.2019; Parte I, Tit. IV, Cap. 2, Circolare 285/2013; art. 190, d.lgs. 58/98).

non mi sembra una cosa "carina" ma capire in cosa consiste è materia per avvocati molto specializzati.
Peraltro, nel provvedimento si legge anche che:

ESAMINATI gli atti del procedimento, considerate le ulteriori osservazioni presentate dalla società non idonee a superare la proposta del Servizio Rapporti Istituzionali di Vigilanza, tenuto conto dell’azione rimediale avviata e ritenuto, quindi, che sussistono gli estremi per l’irrogazione della sanzione amministrativa pecuniaria, per le ragioni illustrate nella delibera...

per cui non è molto chiaro se le azioni di rimedio poste in essere sono ritenute o no soddisfacenti dalla BdI.

In ogni caso 30k è la sanzione minima, perchè leggendo il TUF questa può andare da euro trentamila fino a euro cinque milioni, ovvero fino al dieci per cento del fatturato, quando tale importo è superiore a euro cinque milioni (art. 190 del TUF).

Detto in altri termini, non ho capito una ceppa

 

[orsomorso]

Beh, e' come le multe dell'agcom, gli importi sono briciole rispetto agli utili delle societa' multate.

Sul caso specifico di Directa non riesco a capire in dettaglio le motivazioni della sanzione, sono scritte in modo troppo tecnico. Banca d'Italia parla, in modo un po' preoccupante, di "violazioni di obblighi in materia di deposito e subdeposito dei beni dei clienti", e poi mette come riferimento una sfilza di articoli di leggi e circolari.

sono d'accordo con te che la cosa è un po' preoccupante e necessiterebbe di un chiarimento specifico da parte della SIM, eventualmente con la pubblicazione di deduzioni e controdeduzioni che si sono scambiati SIM e Bd'I e che sono citate nel provvedimento.
dopo di che i 30k sembrano per una marachella, rispetto a 5M.

 

[Test_One]

Su Directa con il profilo commissioni variabile si pagano 5 euro ad eseguito su acquisto titoli di stato... mentre per l'incasso delle cedole c'è da sostenere qualche costo o è gratuito? Grazie

 

[money4nothing]

Su Directa con il profilo commissioni variabile si pagano 5 euro ad eseguito su acquisto titoli di stato... mentre per l'incasso delle cedole c'è da sostenere qualche costo o è gratuito? Grazie

accredito dividendi e cedole non ha costi e nemmeno il riaccredito del capitale in caso di scadenza TdS

 

[Test_One]

accredito dividendi e cedole non ha costi e nemmeno il riaccredito del capitale in caso di scadenza TdS

perfetto, grazie per l'info

 

[Sarukins]

il pdf della BdI dice:

Banca d’Italia ha accertato, nei confronti di Directa SIM Spa, a esito di un’ispezione condotta dall’8 marzo al 28 maggio 2021, le irregolarità di seguito indicate:
- violazioni di obblighi in materia di deposito e subdeposito dei beni dei clienti e di politiche e prassi di remunerazione e incentivazione (art. 6, co. 1, lett. b, d.lgs. 58/98;Parte 2, Tit. IV (art. 17), Parte 3, Tit. I (art. 20), Tit. II (artt. 27 e 29), Regolamento della Banca d’Italia del 5.12.2019; Parte I, Tit. IV, Cap. 2, Circolare 285/2013; art. 190, d.lgs. 58/98).

non mi sembra una cosa "carina" ma capire in cosa consiste è materia per avvocati molto specializzati.
Peraltro, nel provvedimento si legge anche che:

ESAMINATI gli atti del procedimento, considerate le ulteriori osservazioni presentate dalla società non idonee a superare la proposta del Servizio Rapporti Istituzionali di Vigilanza, tenuto conto dell’azione rimediale avviata e ritenuto, quindi, che sussistono gli estremi per l’irrogazione della sanzione amministrativa pecuniaria, per le ragioni illustrate nella delibera...

per cui non è molto chiaro se le azioni di rimedio poste in essere sono ritenute o no soddisfacenti dalla BdI.

In ogni caso 30k è la sanzione minima, perchè leggendo il TUF questa può andare da euro trentamila fino a euro cinque milioni, ovvero fino al dieci per cento del fatturato, quando tale importo è superiore a euro cinque milioni (art. 190 del TUF).

Detto in altri termini, non ho capito una ceppa

Nel documento di ammissione pubblicato prima della quotazione di directa su piazza affari (documento presente sul sito directa) vi era una apposita sezione sui possibili fattori di rischio inerenti la societá. Tra questi vi era elencato l'esito dell'ispezione da parte della banca d'italia. Erano emersi diversi punti "critici" tra cui quello che dovevano fare piú "attenzione" agli istituti (italiani) dove depositano i soldi. Probabilmente la multa viene da qui. Comunque si tratta di un normale controllo da parte della banca d'italia dal quale sono emersi alcuni fattori da attenzionare, come penso capiti a praticamente tutte le societá non tali da minare la sicurezza della societá. Difatti hanno applicato il minimo della sanzione.

 

[orsomorso]

Nel documento di ammissione pubblicato prima della quotazione di directa su piazza affari (documento presente sul sito directa) vi era una apposita sezione sui possibili fattori di rischio inerenti la societá. Tra questi vi era elencato l'esito dell'ispezione da parte della banca d'italia. Erano emersi diversi punti "critici" tra cui quello che dovevano fare piú "attenzione" agli istituti (italiani) dove depositano i soldi. Probabilmente la multa viene da qui. Comunque si tratta di un normale controllo da parte della banca d'italia dal quale sono emersi alcuni fattori da attenzionare, come penso capiti a praticamente tutte le societá non tali da minare la sicurezza della societá. Difatti hanno applicato il minimo della sanzione.

che significa fare attenzione?

 

[briciola82]

Nel documento di ammissione pubblicato prima della quotazione di directa su piazza affari (documento presente sul sito directa) vi era una apposita sezione sui possibili fattori di rischio inerenti la societá. Tra questi vi era elencato l'esito dell'ispezione da parte della banca d'italia. Erano emersi diversi punti "critici" tra cui quello che dovevano fare piú "attenzione" agli istituti (italiani) dove depositano i soldi. Probabilmente la multa viene da qui. Comunque si tratta di un normale controllo da parte della banca d'italia dal quale sono emersi alcuni fattori da attenzionare, come penso capiti a praticamente tutte le societá non tali da minare la sicurezza della societá. Difatti hanno applicato il minimo della sanzione.

Hai ragione, in effetti qui c'e' qualche informazione in piu'. A pagina 24 dice qualcosa sugli accertamenti (e possibile sanzione, che poi Banca d'Italia ha effettivamente applicata):

"A seguito degli accertamenti ispettivi condotti nel periodo 8 marzo 2021 –28 maggio 2021, la Banca d’Italia, in data 23 agosto 2021, ha notificato all’Emittente una nota contestativa di irregolarità soggette a sanzioni amministrative ai sensi dell’art. 190 del TUF, in relazione a ravvisate violazioni di obblighi in materia di deposito e sub-deposito dei beni dei clienti e in materia di prassi di remunerazione e incentivazione. In particolare, è stato contestato, sotto il primo profilo, che le modalità di scelta delle controparti depositarie non risponde ai principi previsti dall’art. 27 del Regolamento Banca d’Italia del 5 dicembre 2019 e il mancato allineamento del ruolo e delle deleghe attribuite al “responsabile unico per la salvaguardia degli strumenti finanziari e delle disponibilità dei clienti” ai principi previsti dall’art. 29 del predetto regolamento.Sotto il secondo profilo, è stato rilevato che la configurazione delle politiche di remunerazione al tempo dell’accertamento ispettivo non favorisca una consapevole assunzione di rischi da parte dell’Emittente, in relazione all’art. 17 del predetto regolamento, che comporta l’applicazione alle SIM delle disposizioni, dettate dalla Circolare Banca d’Italia n. 285 del 2013 (Parte Prima, Titolo IV, Capitolo 2), chedisciplinanole politiche e prassi di remunerazione e incentivazione per gli istituti bancari.In data 21 settembre 2021, l’Emittente, nei termini previsti dalla vigente normativa, ha fatto pervenire all’Autorità di Vigilanza le proprie deduzioni. Alla Data del Documento di Ammissione il procedimento sanzionatorio –la cui durata può estendersi sino a 240 giorni, salve eventuali sospensioni o interruzioni dei termini -non si è ancora concluso.Sussiste pertanto il rischio che, ad esito di tale procedimento, l’Emittente siveda irrogate sanzioni amministrative pecuniarie ai sensi dell’art. 190 TUF, in relazione alle quali non si può avere certezza di vittoriosa impugnativa. Conseguentemente, sussiste il rischio che l’Emittente si veda esposto a fronteggiare danni di immagine e reputazionali, nonché esborsi pecuniari anche di rilevante ammontare per il pagamento di eventuali sanzioni."

 

[orsomorso]

Hai ragione, in effetti qui c'e' qualche informazione in piu'. A pagina 24 dice qualcosa sugli accertamenti (e possibile sanzione, che poi Banca d'Italia ha effettivamente applicata):

"A seguito degli accertamenti ispettivi condotti nel periodo 8 marzo 2021 –28 maggio 2021, la Banca d’Italia, in data 23 agosto 2021, ha notificato all’Emittente una nota contestativa di irregolarità soggette a sanzioni amministrative ai sensi dell’art. 190 del TUF, in relazione a ravvisate violazioni di obblighi in materia di deposito e sub-deposito dei beni dei clienti e in materia di prassi di remunerazione e incentivazione. In particolare, è stato contestato, sotto il primo profilo, che le modalità di scelta delle controparti depositarie non risponde ai principi previsti dall’art. 27 del Regolamento Banca d’Italia del 5 dicembre 2019 e il mancato allineamento del ruolo e delle deleghe attribuite al “responsabile unico per la salvaguardia degli strumenti finanziari e delle disponibilità dei clienti” ai principi previsti dall’art. 29 del predetto regolamento.Sotto il secondo profilo, è stato rilevato che la configurazione delle politiche di remunerazione al tempo dell’accertamento ispettivo non favorisca una consapevole assunzione di rischi da parte dell’Emittente, in relazione all’art. 17 del predetto regolamento, che comporta l’applicazione alle SIM delle disposizioni, dettate dalla Circolare Banca d’Italia n. 285 del 2013 (Parte Prima, Titolo IV, Capitolo 2), chedisciplinanole politiche e prassi di remunerazione e incentivazione per gli istituti bancari.In data 21 settembre 2021, l’Emittente, nei termini previsti dalla vigente normativa, ha fatto pervenire all’Autorità di Vigilanza le proprie deduzioni. Alla Data del Documento di Ammissione il procedimento sanzionatorio –la cui durata può estendersi sino a 240 giorni, salve eventuali sospensioni o interruzioni dei termini -non si è ancora concluso.Sussiste pertanto il rischio che, ad esito di tale procedimento, l’Emittente siveda irrogate sanzioni amministrative pecuniarie ai sensi dell’art. 190 TUF, in relazione alle quali non si può avere certezza di vittoriosa impugnativa. Conseguentemente, sussiste il rischio che l’Emittente si veda esposto a fronteggiare danni di immagine e reputazionali, nonché esborsi pecuniari anche di rilevante ammontare per il pagamento di eventuali sanzioni."

questo il regolamento della banca d'italia citato. https://www.bancaditalia.it/compiti.../20191205/regolamento_mifid_2_autenticato.pdf

per cui la domanda che mi viene è: presso chi deposita(va) Directa i titoli dei clienti?

 

[briciola82]

questo il regolamento della banca d'italia citato. https://www.bancaditalia.it/compiti.../20191205/regolamento_mifid_2_autenticato.pdf

per cui la domanda che mi viene è: presso chi deposita(va) Directa i titoli dei clienti?

Hai ragione, in effetti qui c'e' qualche informazione in piu'. A pagina 24 dice qualcosa sugli accertamenti (e possibile sanzione, che poi Banca d'Italia ha effettivamente applicata):

"A seguito degli accertamenti ispettivi condotti nel periodo 8 marzo 2021 –28 maggio 2021, la Banca d’Italia, in data 23 agosto 2021, ha notificato all’Emittente una nota contestativa di irregolarità soggette a sanzioni amministrative ai sensi dell’art. 190 del TUF, in relazione a ravvisate violazioni di obblighi in materia di deposito e sub-deposito dei beni dei clienti e in materia di prassi di remunerazione e incentivazione. In particolare, è stato contestato, sotto il primo profilo, che le modalità di scelta delle controparti depositarie non risponde ai principi previsti dall’art. 27 del Regolamento Banca d’Italia del 5 dicembre 2019 e il mancato allineamento del ruolo e delle deleghe attribuite al “responsabile unico per la salvaguardia degli strumenti finanziari e delle disponibilità dei clienti” ai principi previsti dall’art. 29 del predetto regolamento.Sotto il secondo profilo, è stato rilevato che la configurazione delle politiche di remunerazione al tempo dell’accertamento ispettivo non favorisca una consapevole assunzione di rischi da parte dell’Emittente, in relazione all’art. 17 del predetto regolamento, che comporta l’applicazione alle SIM delle disposizioni, dettate dalla Circolare Banca d’Italia n. 285 del 2013 (Parte Prima, Titolo IV, Capitolo 2), chedisciplinanole politiche e prassi di remunerazione e incentivazione per gli istituti bancari.In data 21 settembre 2021, l’Emittente, nei termini previsti dalla vigente normativa, ha fatto pervenire all’Autorità di Vigilanza le proprie deduzioni. Alla Data del Documento di Ammissione il procedimento sanzionatorio –la cui durata può estendersi sino a 240 giorni, salve eventuali sospensioni o interruzioni dei termini -non si è ancora concluso.Sussiste pertanto il rischio che, ad esito di tale procedimento, l’Emittente siveda irrogate sanzioni amministrative pecuniarie ai sensi dell’art. 190 TUF, in relazione alle quali non si può avere certezza di vittoriosa impugnativa. Conseguentemente, sussiste il rischio che l’Emittente si veda esposto a fronteggiare danni di immagine e reputazionali, nonché esborsi pecuniari anche di rilevante ammontare per il pagamento di eventuali sanzioni."

A pagina 96 ci sono i rilievi della Banca d'Italia sulla violazione di obblighi in materia di deposito e sub-deposito dei beni dei clienti:

"Attività di deposito della liquidità di terzi Rafforzare i presidi sui rischi connessi a deposito presso controparti bancarie delle disponibilità liquide depositate presso la SIM da clienti, rischi riconducibili a differenze tra vincoli temporali e di tassi di remunerazione tra rapporti attivi a scadenza e rapporti passivi a vista.Integrare previsione di coefficiente patrimoniale a fini ICAAP tenuto conto di quanto stabilito da linee guida EBA Implementare attività di monitoraggio rischio liquidità derivante dai vincoli temporali sui depositi attivi.Rafforzamento presidi su tale rischio, oltre a revisione policy vigente in materia,richiede robuste analisi in merito a livelli statistici liquidità stabile depositata in diverse condizioni di mercato, valutazioni di impatto derivanti da potenziali situazioni di stress, indicando fonti da cui attingere nei diversi scenari previsti."

Da quello che capisco da non avvocato, la Banca d'Italia contesta che i depositi dei clienti sono (parzialmente?) investiti da Directa in depositi bancari a termine per guadagnarci un tasso di interesse ma il vincolo temporale di quegli investimenti puo' costituire un rischio per la liquidita'... ma posso anche avere capito male...

 

[Abaddon]

I titoli sono depositati presso Monte Titoli per cui credo che da quel lato non ci dovrebbero essere problemi.

Potrebbe dunque essere la liquidità dei clienti. Visto però che il conto presso banca sella è unico, immagino che la questione stia nella contabilità dei singoli conti della clientela che mi risulta essere a carico della SIM.

Specifico però che le mie sono solo supposizioni sulla base di quanto mi era noto e della documentazione pubblicata fino ad ora.

 

[Piano]

questo il regolamento della banca d'italia citato. https://www.bancaditalia.it/compiti.../20191205/regolamento_mifid_2_autenticato.pdf

per cui la domanda che mi viene è: presso chi deposita(va) Directa i titoli dei clienti?

Premetto che non sono un esperto.
Ma penso che i soldi depositati non investito ( per esempio usati per pagare il bollo titoli).
Vengono investiti da directa, attraverso per es conti deposito remunerati.
Cosa che avviene anche con le altre banche dove una parte della liquidità dei correntisti viene usata dalla banca.

Però questo é un mio parere da non addetto ai lavori

 

[BailA]

Ciao, sarei interessato ad aprire un conto. Ho visto che c'è una lista di ETF gratuiti. Secondo voi qual'è il miglior WORLD(SWDA) su cui puntare tra i gratuiti?
C'è qualche codice promo da usare al momento?
Grazie