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ISI4 Spac: briciolari della putt.., spiegoni di warr (A,B o C?), e orfani del recesso

Kemper B. ha scritto:
Come da tradizione con Cavallini warrant come se piovesse… :D
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Ben vengano anche un po' di recessi, non troppi però: anche gli warrant agganciati alle azioni dei recedenti verranno distribuiti a investitori primari....sinceramente stiamo parlando di un surplus distribuito tutt'altro che corposo ( forse si passerà da 8 a 9 warrant ogni 10 azioni) ...ma tutto fa brodo :D :D
Giovannini number one:asd:
 
cervantes1 ha scritto:
Ben vengano anche un po' di recessi, non troppi però: anche gli warrant agganciati alle azioni dei recedenti verranno distribuiti a investitori primari....sinceramente stiamo parlando di un surplus distribuito tutt'altro che corposo ( forse si passerà da 8 a 9 warrant ogni 10 azioni) ...ma tutto fa brodo :D :D
Giovannini number one:asd:
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torno a leggere questa discussione e con piacere ritrovo @cervantes1 e @Johnny Mac :)

non sono mai entrato su ISI4, e vorrei fare la mia puntata...
cosa consigliate agli attuali prezzi?
azioni, dove vedo un prezzo di circa 9,80?
o uno dei warrant?

cosa ne pensate della BC?
non ho letto nessuno che pensi al recesso...
 
jul73 ha scritto:
torno a leggere questa discussione e con piacere ritrovo @cervantes1 e @Johnny Mac :)

non sono mai entrato su ISI4, e vorrei fare la mia puntata...
cosa consigliate agli attuali prezzi?
azioni, dove vedo un prezzo di circa 9,80?
o uno dei warrant?

cosa ne pensate della BC?
non ho letto nessuno che pensi al recesso...
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Caro jul, siamo orfani del recesso....per chi è entrato sul secondario.
Io sono di parte quando si parla delle spac di Cavallini, comunque Sbc è molto solida, magari i multipli sono calcolati su un'annata appena chiusa straordinaria, quindi nel medio periodo non vedo margini di crescita alla salcef per il titolo azionario.
La questione è: visto che la b.c. è molto difficile che salti, sia in virtù delle prime righe del post, sia perché si approverà in assemblea ordinaria 2^ convocazione....gli warrant sono giustamente prezzati?
 
cervantes1 ha scritto:
Caro jul, siamo orfani del recesso....per chi è entrato sul secondario.
Io sono di parte quando si parla delle spac di Cavallini, comunque Sbc è molto solida, magari i multipli sono calcolati su un'annata appena chiusa straordinaria, quindi nel medio periodo non vedo margini di crescita alla salcef per il titolo azionario.
La questione è: visto che la b.c. è molto difficile che salti, sia in virtù delle prime righe del post, sia perché si approverà in assemblea ordinaria 2^ convocazione....gli warrant sono giustamente prezzati?
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Con sit ha toppato alla grande, mi pare.
 
se c'è qualcuno che ha ancora warrant b da liquidare nel range 0,39-0,41....non sia timido
 
cervantes1 ha scritto:
se c'è qualcuno che ha ancora warrant b da liquidare nel range 0,39-0,41....non sia timido
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Negli ultimi giorni incrementato il warrant A nella fascia 0,38 - 0,40.
Della serie meglio un uovo domani che una gallina dopodomani, comunque sono su tutti i warrant con quantità decrescenti da A a C.
 
HHKuku ha scritto:
Negli ultimi giorni incrementato il warrant A nella fascia 0,38 - 0,40.
Della serie meglio un uovo domani che una gallina dopodomani, comunque sono su tutti i warrant con quantità decrescenti da A a C.
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OK, comunque al momento di warrant quotati ce ne sono pochi: poco più di 900.000 per ognuno.
Ho il sospetto che qui nel fol ne abbiamo una buona parte:rolleyes:
 
Vedo molti utenti davvero preparati che hanno ottenuto grandi soddisfazioni dalla SPAC che poi ha condotto all'IPO di Salcef.

Considerato il differente contesto macro-economico e finanziario e tenuto conto del track-record di successo dei promotori, sono complessivamente ottimista sull'operazione. Sicily by Car presidia un settore molto interessante che sta beneficiando del superamento della fase pandemica con la contestuale ripresa del turismo (leisure) e degli spostamenti per affari (business) ; Il conto economico 2022 di SbC infatti presenta una grande accelarazione rispetto al 2021 ( chiaramente non sostenibile nel 2023): valore della produzione +93% (160,9 mln), EBITDA +197% (68,6 mln), utile netto +219% (39,9 mln).

La cassa derivante dall'aumento di capitale potrebbe essere utilizzata o per supportare la crescita del business tramite acquisizioni o, come suggerito, per ridurre l'esposizione verso il sistema bancario a TV (anche se la PFN è solo debolmente negativa 10,4 mln a fronte di esposizione verso il sistema bancario di circa 49 mln), prevalentemente esposta alla dinamica dell'euribor a 3M (forse considerano che gli interssi passivi possa migliorare il tax rate complessivo?),o una combinazione delle due misure.

Personalmente ritengo che i warrant (A, B e C) siano una ottima opportunità in termini di rischio/rendimento e offrano una potenziale soddisfazione importante anche ai cd "briciolari", seppur chiaramente distante da quella dell'imprenditore. Ma diciamo seremmo tutti contenti di vedere, nel giro di qualche anno, la diluizione massima del capitale azionario (circa 30%) derivante dalla varie condizioni di accelerazione che impattano su warrant, performance share e, indirettamente, sulle azioni autoestinguibili.

Rimaniamo in fiduciosa attesa del primo step atteso la prossima settimana, ossia l'approvazione della Business Combination in Assemblea.

Un saluto a tutti
 
Mei ha scritto:
Vedo molti utenti davvero preparati che hanno ottenuto grandi soddisfazioni dalla SPAC che poi ha condotto all'IPO di Salcef.

Considerato il differente contesto macro-economico e finanziario e tenuto conto del track-record di successo dei promotori, sono complessivamente ottimista sull'operazione. Sicily by Car presidia un settore molto interessante che sta beneficiando del superamento della fase pandemica con la contestuale ripresa del turismo (leisure) e degli spostamenti per affari (business) ; Il conto economico 2022 di SbC infatti presenta una grande accelarazione rispetto al 2021 ( chiaramente non sostenibile nel 2023): valore della produzione +93% (160,9 mln), EBITDA +197% (68,6 mln), utile netto +219% (39,9 mln).

La cassa derivante dall'aumento di capitale potrebbe essere utilizzata o per supportare la crescita del business tramite acquisizioni o, come suggerito, per ridurre l'esposizione verso il sistema bancario a TV (anche se la PFN è solo debolmente negativa 10,4 mln a fronte di esposizione verso il sistema bancario di circa 49 mln), prevalentemente esposta alla dinamica dell'euribor a 3M (forse considerano che gli interssi passivi possa migliorare il tax rate complessivo?),o una combinazione delle due misure.

Personalmente ritengo che i warrant (A, B e C) siano una ottima opportunità in termini di rischio/rendimento e offrano una potenziale soddisfazione importante anche ai cd "briciolari", seppur chiaramente distante da quella dell'imprenditore. Ma diciamo seremmo tutti contenti di vedere, nel giro di qualche anno, la diluizione massima del capitale azionario (circa 30%) derivante dalla varie condizioni di accelerazione che impattano su warrant, performance share e, indirettamente, sulle azioni autoestinguibili.

Rimaniamo in fiduciosa attesa del primo step atteso la prossima settimana, ossia l'approvazione della Business Combination in Assemblea.

Un saluto a tutti
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Ciao Mei, è un piacere leggerti anche in questo 3d.
Condivido gli spunti che hai evidenziato.
L'approvazione della b.c. in assemblea sarà un formalità. I promotori dovranno, invece, essere pronti a gestire i recessi che arriveranno, sicuramente copiosi dagli istituzionali ( molti degli warrant scaricati in queste ultime settimane erano i loro, secondo me)
A riaggiornarci
Un saluto
 
Sempre più convinto che, assorbire la valanga di warrant scaricati dagli istituzionali nelle scorse settimane, si possa rivelare un ottimo affare
 
Chiedo a chi è più esperto di me ma il 22% del capitale in assemblea non è pochino?
 
cervantes1 ha scritto:
https://static1.squarespace.com/sta...87336657972/260621_CS+Approvazione+BC+SbC.pdf
Primo step facile....ora vediamo i recessi, ma tutto sommato non vedo grossi problemi
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Si primo step facile anche se mi aspettavo una maggiore partecipazione all'assemblea, era presente soltanto il 22,38% del capitale, ha votato a favore il 90,39% dei presenti.
I recessi potrebbero essere ben consistenti, ma ritengo che, in caso di necessità, oltre i 28 mln messi a disposizione da ISI4, sarà Dragotto (incassa 40 mln) ad intervenire acquistando le azioni in eccesso, portando così a buon fine la b.c. e la quotazione di SbC.
Rimango fiducioso sul buon esito dell'operazione. :D
 
Ultima modifica:
Qualcuni ha notizie su quanti hanno esercitato il diritto di recesso?
 
Marleon ha scritto:
Qualcuni ha notizie su quanti hanno esercitato il diritto di recesso?
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Una marea purtroppo, 4,6 milioni di azioni. Secondo me erano pronti ad un eventuale sforamento causa recesso istituzionali....ma qui occorrono 18 milioni per inoptato.
 
Recessi molto superiori a quanto avevo ipotizzato :shit:

ma i promotori si sono dichiarati fiduciosi nel buon fine della BC: qualche asso nella manica lo devono avere per forza! :sperem:

Io cmq prima di andare a letto stasera una preghierina la diro', magari fatelo pure voi!!!

Saluti!
 
Ultima modifica:
....
Al riguardo, nella giornata di domani, 27 giugno 2023, verrà depositato presso il Registro delle Imprese di Milano
l’avviso di offerta in opzione delle Azioni, in cui verranno indicati i termini e le condizioni di detta offerta, ricordando
che il prezzo di offerta sarà pari a Euro 9,94 (nove/94) per Azione. L’avviso di offerta in opzione delle Azioni verrà
pubblicato anche sul sito internet di INDSTARS 4 www.indstars.it (Sezione Operazione Rilevante).
....
I Promotori hanno dichiarato: “Siamo molto fiduciosi che al termine della procedura di offerta in opzione l’ammontare
complessivo dei recessi risulterà inferiore alla soglia di 28 milioni di euro e l’Operazione Rilevante si concluderà felicemente. Sicily
By Car ha tutte le caratteristiche per proseguire con la quotazione sulla strada dei successi che hanno fino ad ora caratterizzato la
sua storia”.
 

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